5 月 14 日晚，李子园和天新药业相继发布公告，确认部分董事、高管和持股 5% 以上股东的配偶存在短线交易行为。

监管部门持续关注上市公司董事、高管、股东及其亲属的短线交易行为，并采取高压监管态势。

同日晚，美迪西公告称，公司董事兼高管蔡金娜近期收到上海证监局出具的警示函，主要原因是其配偶在 2022 年买卖公司股票，构成短线交易行为。

配偶引发短线交易频发

5 月 14 日，李子园收到副总经理方建华的《关于亲属买入本人账户公司股票导致短线交易的情况说明及致歉函》。

5 月 13 日，方建华的配偶张金苏因操作疏忽，以集中竞价交易方式买入李子园股票 2900 股，根据相关规定，构成短线交易行为。

天新药业也在 5 月 14 日收到持股 5% 以上股东邱勤勇的《关于本人直系亲属短线交易公司股票的情况及致歉说明》。

1 月 23 日至 5 月 13 日期间，邱勤勇的配偶张七妹通过集中竞价交易方式买卖天新药业股票，因操作失误，将“买入”指令误操作为“卖出”指令，错误卖出 1 万股天新药业股票，构成短线交易行为。

中国基金报记者的不完全统计显示，从 1 月 1 日至 4 月 20 日，33 家 A 股公司的短线交易行为与董事、高管亲属有关，其中以董事、高管配偶引发的短线交易最多，共 24 起。

上市公司需重视“枕边人”监管

业内人士指出，上市公司董事、高管亲属除身份、血缘关联外，还与董事、高管密切接触，容易获取未公开的内幕信息。

部分行业短线交易高发

上市公司董事、高管、股东及其亲属的短线交易行为，在部分行业内会出现集中爆发的情况。

以医药行业为例，2022 年该行业上市公司股价明显上涨，尤其是与疫情防控相关的疫苗、制药、器械等细分领域公司。相应的，美迪西、健康元、可孚医疗、科伦药业等医药行业上市公司的部分董事、高管及其亲属出现了短线交易行为。

美迪西是一家专注生物医药临床前综合研发服务的 CRO（合同研究组织），其董事兼高管蔡金娜的配偶陈敏武的短线交易行为发生在 2022 年 1 月 12 日至 1 月 13 日期间，当时美迪西的股价仍处于相对较高水平。

可孚医疗在 2022 年 11 月 4 日发布公告称，公司高管左汗青的配偶唐琼婷近期买卖公司股票构成短线交易行为，而彼时可孚医疗股价正处于上涨期。

可孚医疗 2023 年年报显示，该公司已发展为集研发、生产、销售和服务于一体的全生命周期个人健康管理企业，产品覆盖健康监测、康复辅具、呼吸支持、医疗护理及中医理疗五大领域。

监管态势持续严格

尽管上市公司在公告中均提到，相关方不存在谋利行为，但监管部门仍会予以处罚。美迪西在 5 月 14 日晚发布公告称，公司董事兼高管蔡金娜近期收到上海证监局的《关于对蔡金娜采取出具警示函措施的决定》。

蔡金娜的配偶陈敏武于2022年1月12日购买了美迪西股票3000股，并在2022年1月13日出售了该股票。由于交易间隔时间不足6个月，此行为构成短线交易。

上海证监局为维护市场秩序并规范违规交易，依据《中华人民共和国证券法》第一百七十条第二款，决定对蔡金娜采取出具警示函的行政监管措施。

近期，监管部门加强了对上市公司董监高及其亲属短线交易的监管力度。中科曙光、诺普信等A股上市公司的部分董监高因其亲属短线交易受到监管部门的处罚。

例如，中科曙光董事长李国杰的配偶张蒂华于2023年3月3日至2024年3月14期间多次买卖公司股票，属于短线交易行为。此后，李国杰被天津证监局警告并处以80万元罚款，同时被上交所公开谴责。